WIRON czy WIBOR? O co chodzi z tymi wskaźnikami?

W tym artykule postaram się przybliżyć problematykę dotyczącą wskaźnika WIRON oraz WIBOR oraz tego jak to wpłynie na raty kredytów. 

 

Czym jest WIBOR? 

Jest to skrót od Warsaw Interbank Offered Rate. WIBOR to wysokość oprocentowania na rynku międzybankowym, na który banki się umawiają i po którym wzajemnie udzielają sobie pożyczek. Uproszczając: bank Y dzwoni do banku X i pyta o warunki i wysokość oprocentowania pożyczki jaką bank Y ewentualnie chciałby zaciągnąć w banku X. Jest oparty na założeniach dotyczących tego jak będą wyglądały stopy procentowe w przyszłości. Wskaźnik ten wraz ze wspomnianymi już stopami procentowymi, które są ustalane przez Radę Polityki Pieniężnej (RPP) ma wpływ m.in. na nasze kredyty. Co ważne, WIBOR nie jest ustalany raz na zawsze. W przypadku kredytów hipotecznych WIBOR zmienia się co 3 lub 6 miesięcy. 

 

Czym jest WIRON? 

Jest to skrót od Warsaw Interest Rate Overnigt (wcześniej WIRD – Warszawski Indeks Rynku Depozytowego). WIRON jest to indeks transakcyjny, który jest obliczany przez administratora wskaźników referencyjnych GPW Benchmark. Jest oparty na dziennych transakcjach, bez uwzględniania oczekiwań gospodarczych. Dlatego jest niższy niż WIBOR. 

 

Jak zmiana WIBORu na WIRON wpłynie na wysokość kredytów? 

Na dzień 17.11.2022 r. w/w wskaźniki prezentowały się następująco: 

• WIRON 3M – 6,32879 
• WIRON 6M – 6,00858 
• WIBOR 3M – 7,39 
• WIBOR 6M – 7,59. 

Nietrudno zauważyć, że wskaźnik WIRON jest niższy niż WIBOR. Oznacza to, że przy takim wskaźniku raty kredytów będą niższe. Ważne jest, że wskaźnik WIRON ma być wskaźnikiem jednodniowym, czyli potencjalny kredytobiorca poznałby wysokość raty dopiero w dniu spłaty. 

Rząd powołał Narodową Grupę Roboczą ds. Reformy wskaźników referencyjnych. Zgodnie z informacją przekazaną przez Ministerstwo Finansów jej celem jest “przygotowanie harmonogramu działań służących sprawnemu i bezpiecznemu wdrożeniu poszczególnych elementów procesu prowadzącego do zastąpienia wskaźnika referencyjnego stopy procentowej WIBOR nowym wskaźnikiem referencyjnym”. 

 

Z obecnie dostępnych informacji wynika, że: 

w 2023 r. oferty banków mają się opierać zarówno na WIRON-ie jak i WIBOR-ze, 

w 2024 r. kredyty mają bazować już tylko na wskaźniku WIRON, 

w 2025 r. ma nastąpić zmiana WIBOR-u na WIRON dla wcześniej podpisanych umów kredytowych. 

 

Czy to dobre rozwiązanie, okaże się w przyszłości. Zarówno WIBOR jak i WINOR mają swoje plusy i minusy.